Blockdit Logo (Mobile)
ลงทุนกับบัง
•
4 เม.ย. 2020 เวลา 12:16 • ธุรกิจ
ถ้าตลาดหุ้นกำลังจะถล่ม
เราอยู่ในจุดที่ต่ำสุดเเล้วหรือยัง ? (EP1)
ถ้าถามบังว่านี้คือจุดต่ำสุดของตลาดเเล้วหรือยัง
คำตอบสั้นๆของบังคือยังครับ
ทำไมบังถึงคิดเเบบนั้น
มาเริ่มกันที่ Market Cap ต่อ GDP กันครับ
(MARKET CAP / GDP มีอีกชื่อว่า Buffet Indicator)
ทางซ้ายมือแสดงให้เห็นถึง % ของ Market Cap ต่อ GDP ที่สูงถึง 160 % ครับ
ปี 1970
Indicator อยู่ที่ 81.1% เเละหลังจากนั้นตลาดก็มีการปรับตัวลงมา
ทำให้ค่าของ Buffet indicator ลดลง
จาก 81.1%=> 34.6% ครับ
34.6% บังพูดได้คำเดียวเลยครับ
ว่าตลาดหุ้นในตอนนั้น ราคาถูกมากๆ
เเละหลังจากนั้นตลาดก็ได้มีการเติบโตมาโดยตลอด
จนกระทั้งเกิดวิกฤติ Dot com นั้นเองครับ
ซึ่งตอนเกิดวิกฤติ Dot com
Buffet indicator มีค่า 136.9 % ครับ
เมื่อฟองสบู่เเตก มูลค่าของหุ้นก็ต้องปรับตัวลดลง
Buffet indicator มีการปรับลดลงอีกครั้ง
จาก 136.9%=> 72.9%
หุ้นกลับมาราคาถูกอีกครั้ง
จนสุดท้ายตลาดก็ค่อยๆสะสมพลังขึ้นมาใหม่
ฟองสบู่จะเกิดขึ้นมาใหม่เสมอครับ
สุดท้ายก็เกิด Great Financial Crisis ขึ้นในปี 2008
Buffet indicator มีค่าอยู่ที่ 105.2% และ
ร่วงลงมายืนอยู่ที่ 56.8% เท่านั้นครับ
หลังจากปี 2008 เป็นต้นม
มาตราการต่างๆที่ Federal Reserve ใช่นั้น
ได้สร้างฟองสบู่ขนาดใหญ่ขึ้นมาอีกครั้งครับ
ลดดอกเบี้ยจนถึงจุดต่ำสุด
การอัดฉีดเงินเข้ามาในตลาด
ทำให้ตลาดหุ้นสหรัฐเป็นตลาดกระทิงที่วิ่งนานที่สุดในประวัติศาสตร์ก็ว่าได้ครับ
เเละในตอนนี้ Buffet indicator มีค่าอยู่ที่ 142% ครับ
142% มากกว่าทุกวิกฤติทางการเงินที่เราเคยผ่านมา
สำหรับคนอื่นบังไม่รู้นะครับ
เเต่สำหรับบังนั้น เรากำลังยืนอยู่บน
Hyper Bubble เลยก็ว่าได้
ย้อนกลับไปในปี 2006 นะครับ
เราจะเห็นถึงราคาของอสังหาริมทรัพย์ในสหรัฐที่เกิดฟองสบู่ขนาดใหญ่ขึ้น
จนสร้างวิกฤติการเงินในปี 2008
เเละตอนนี้ ราคาอสังหาริมทรัพย์ก็วิ่งขึ้นไปอยู่จุดสูงสุดเเบบเดียวกับปี 2006 เลยครับ
ทั้ง Buffet Indicator เเละ ราคาของอสังหาริมทรัพย์ในสหรัฐได้แสดงให้เราเห็นเเล้วนะครับ
ว่าเรากำลังยืนอยู่บนฟองสบู่ขนาดใหญ่เเค่ไหน
บังก็ไม่รู้เหมือนกันนะครับว่าทาง Fed
จะยื้อการล้มในรอบนี้ไปได้อีกนานเเค่ไหน
จริงอยู่นะครับที่มีคำพูดนึงที่พูดว่า
ฟองสบู่จะเกิดขึ้น ก็ต่อเมื่อไม่มีใครรู้
นั้นแหละถึงเรียกว่าฟองสบู่
เเต่สำหรับครั้งนี้บังรู้สึกว่าตัวเองกำลังเห็นฟองสบู่ลูกใหญ่ที่ไม่สามารถปกปิดได้อีกเเล้วครับ
ตอนนี้เรากำลังยืนอยู่ตรงไหนครับบัง
มาลองดูภาพนี้กันครับ
ตลาดหุ้นในตอนนี้นั้น มีราคาที่เกินกว่ามูลค่าไปเเล้ว
Market Cap / GDP มีค่า 116%
1
ถ้าตลาดหุ้นยังแพงเเบบนี้
เเล้วฟองสบู่ยังถูกยืดเวลาออกไปได้เรื่อยๆ
ตลาดหุ้นจะให้ผลตอบแทน
ปีละ 1.5 % รวมกับเงินปันผล ครับ
(นี้คือตัวเลขที่มีการ Forecast ขึ้นมาครับ)
นี้คือเหตุผลที่ทำไมนักลงทุนในตำนาน
Warren Buffet ถึงเลือกที่จะถือเงินสดในเวลานี้ครับ
หลังจากที่ทุกคนอ่านบทความนี้
ลองเอาไปวิเคราะห์เเละวางแผนการลงทุนของตัวเองดูนะครับ
สำหรับบังนั้น บังยังรอได้ครับ
เมื่อถึงเวลาบังจะเดินเข้าไปในตลาดอีกครั้งเเน่นอน
ส่วนตอนนี้บังขอตัวไปทานโรตีก่อนนะครับ หิวมากๆ😊
เพราะความรู้คือของขวัญที่ดีที่สุด📚
ขอบคุณทุกคนที่เข้ามาอ่านนะครับ
อย่าลืมกด Like
กดติดตาม
เเชร์บทความนี้เป็นกำลังใจให้บังด้วยนะ🖤

ดูเพิ่มเติมในซีรีส์

โฆษณา