มารู้จัก Morgan Stanley กองทุนรวมประเทศสหรัฐอเมริกา
กุญแจสำคัญของกองทุนต่างประเทศธนาคารกสิกรไทย
วันนี้เราอยากหยิบเรื่องราวของหนึ่งในกองทุนรวมของ Morgan Stanley ที่เป็นบริษัทเทคที่น่าสนใจ มาเล่าให้เพื่อนๆฟังกัน
เรื่องของเรื่องคือ กองทุนรวมของกสิกร K-USA-A(D) และ K-USA-A(A)ที่มีส่วนการลงทุนหลักในกองทุนรวมสหรัฐอเมริกาอย่าง "Morgan Stanley Investment Funds US Advantage Fund - I Share"
พอมองลึกลงไป ก็จะพบว่า เป็นกองทุน 1 ตัวที่มีประสิทธิภาพค่อนข้างสูงมาก และอัตราการเติบโตที่มีอย่างต่อเนื่อง
ผลตอบแทนตัวชี้วัดอ้างอิงจาก K-USA-A(D) แบบปันผลคือ
5 ปี 13.37%
3 ปี 12.37%
1 ปี 20.24%
3 เดือนที่ผ่านมา 5.55%
ต้นปีถึงปัจจุบัน 15.70%
ถ้านับผลตอบแทนตัวชี้วัด ก็จะอยู่ที่ราวๆ 13%
ซึ่งถือว่าค่อนข้างสูงพอสมควร..
หากเทียบกับกองทุนที่มีประสิทธิภาพใกล้ๆกันตั้งแต่จัดตั้งของกสิกรก็คือ
K-CHX กองทุนดัชนีหุ้นจีน ผลตอบแทนตัวชี้วัด ก็จะอยู่ที่ 12.5%
และเทียบผลตอบแทนที่มากกว่ากองทุนต่างประเทศอื่นๆของกสิกรก็คือ
K-EUX กองทุนดัชนีหุ้นยุโรป ผลตอบแทนตัวชี้วัด ก็จะอยู่ที่ 6.2%
K-EUROPE กองทุนเปิดหุ้นทุนยุโรป ผลตอบแทนตัวชี้วัด ก็จะอยู่ที่ 8.1%
K-CHINA กองทุนเปิดหุ้นทุนจีน ผลตอบแทนตัวชี้วัด ก็จะอยู่ที่ 8.1%
ต้องบอกต่อว่า ตัวแปรหลักที่ทำให้กองทุนเปิดเค ยูเอสเอ K-USA-A(D) หรือ (A) มีผลตอบแทนที่ดีมากๆ ก็มาจากเจ้ากองทุน Morgan Stanley ที่ กองทุนของกสิกรลงทุนในอัตราส่วนที่มีมูลค่าสูงสุด 5 อันดับแรก (มากถึง 97% เลยละ)
แต่............บทความนี้เราจะไม่ได้พูดถึงกสิกร K-USA-A(D)
อย่าพึ่งเข้าใจผิดกันนะเพื่อนๆ
แต่เราจะลงลึกเบาๆไปที่เรื่องของกองทุนรวม
Morgan Stanley Investment Funds เฉพาะตัว "US Advantage Fund - I Share"
ว่าเขาทำอะไร ลงทุนในหุ้นบริษัทอะไรบ้าง ?
เราถึงจะเห็นได้ว่า ทำไมกองทุนในหุ้นเทคของเขาถึงได้เติบโตได้ขนาดนี้
หรือ อาจพอเห็นภาพได้ว่า ทำไมหนึ่งในกองทุนต่างประเทศกสิกร K-USA-A(D) ถึงสนใจกองทุนรวมบริษัทเทคอันนี้ ?
ถ้าพร้อมแล้ว ไปอ่านกันเลย ... !
ก่อนอื่น รู้จักกันสั้นๆเกี่ยวกับ Morgan Stanley คือใคร และเค้าทำอะไร ?
- บริษัทที่ให้บริการทางการเงินระดับโลก มีที่ตั้งอยู่ที่มหานครนิวยอร์ก ประเทศสหรัฐอเมริกา ปัจจุบันมีสาขากระจายทั่วโลก 42 ประเทศ รวม 1,300 สำนักงาน
- หรือที่เรารู้จักกันในนามกองทุนรวม ลงทุนในตลาดหุ้นสหรัฐอเมริกา
- ซึ่งก่อตั้งโดย " J.P. Morgan & Co" และผู้ก่อตั้งคือ Henry Sturgis Morgan หรือหลานชายของ JP Morgan นั่นเอง
หากเปรียบเทียบง่ายๆลักษณะของบริษัทบริหารกองทุน Morgan Stanley
ก็จะมีความคล้ายกับ Goldman Sachs และ Merrill Lynch
เราคิดว่าเพื่อนๆน่าจะพอคุ้นๆชื่อกันอยู่แล้วละเนอะ
Morgan Stanley US Advantage Fund มีอัตราการเติบโตอย่างไร ?
ส่วนนี้เราขอให้ภาพมันเล่าเรื่องเองจะดีกว่า..
มูลค่าทรัพย์สินสุทธิ 5 ปีย้อนหลัง ..... ว้าวว
เมื่อเปรียบเทียบกับ S&P 500 Index
แล้วเจ้ากองทุน US Advantage Fund ที่ว่านี้ เขาลงทุนกับหุ้นบริษัทอะไรบ้างละ ?
*ต้องบอกก่อนว่า กองทุนนี้ เป็นกองทุนที่มีความเสี่ยงสูง (6) และมีความผันผวนที่สูงมาก
สัดส่วนประเภทของธุรกิจอันดับ 1 เลย คือ IT Company
ตามมาด้วย Communication และ Heath Care
หรือเอาง่ายๆคือ กองทุนนี้ มีสัดส่วนลงทุนมากกว่า 70% กับบริษัทที่เป็น Megatrends ในเรื่องของเทคโนโลยี
สรุป ข้อมูลสำคัญของ 5 อันดับบริษัท ที่มีมูลค่าการลงทุนของกองทุน Morgan Stanley US Advantage Fund (ที่กองทุน K-USA ลงทุน)
1. บริษัท Square Inc
อัตราส่วนแบ่งการลงทุนของพอร์ต : 6.56%
บริษัทเกี่ยวกับ : ระบบธุรกรรมการเงินออนไลน์
มูลค่าปัจจุบันของบริษัท : 2.8 ล้านล้านบาท
P/E Ratio : 450 เท่า
รายได้บริษัทปี 2019 : 1.4 แสนล้านบาท
อัตราการเติบโตของบริษัทเฉลี่ย 3 ปีที่ผ่านมา : 19.72%
รู้หรือไม่ว่า บริษัท Square Inc บริหารโดย Janck Dorsey CEO ของ Twitter
2. บริษัท Amazon.com Inc
อัตราส่วนแบ่งการลงทุนของพอร์ต : 6.45%
บริษัทเกี่ยวกับ : แพลตฟอร์มขายสินค้าออนไลน์ และเทคโนโลยีคลาวด์
มูลค่าปัจจุบันของบริษัท : 48 ล้านล้านบาท
P/E Ratio : 93 เท่า
รายได้บริษัทปี 2019 : 8.4 ล้านล้านบาท
อัตราการเติบโตของบริษัทเฉลี่ย 3 ปีที่ผ่านมา : 27.39%
3. บริษัท Shopify Inc
อัตราส่วนแบ่งการลงทุนของพอร์ต : 5.87%
บริษัทเกี่ยวกับ : แพลตฟอร์มขายสินค้าออนไลน์ในอเมริกาและแคนาดา
มูลค่าปัจจุบันของบริษัท : 3.8 ล้านล้านบาท
P/E Ratio : 672 เท่า
รายได้บริษัทปี 2019 : 4.7 หมื่นล้านบาท
อัตราการเติบโตของบริษัทเฉลี่ย 3 ปีที่ผ่านมา : 60%
4. บริษัท Twilio Inc
อัตราส่วนแบ่งการลงทุนของพอร์ต : 5.70%
บริษัทเกี่ยวกับ : ให้บริการเทคโนโลยีคลาวด์และการสื่อสาร
มูลค่าปัจจุบันของบริษัท : 1.5 ล้านล้านบาท
P/E Ratio : N/A
รายได้บริษัทปี 2019 : 3.4 หมื่นล้านบาท
อัตราการเติบโตของบริษัทเฉลี่ย 3 ปีที่ผ่านมา : 59%
5. บริษัท Okta Inc
อัตราส่วนแบ่งการลงทุนของพอร์ต : 5.03%
บริษัทเกี่ยวกับ : ระบบรักษาความปลอดภัยและการสื่อสารด้วยระบบคลาวด์
มูลค่าปัจจุบันของบริษัท : 9.3 แสนล้านบาท
P/E Ratio : N/A
รายได้บริษัทปี 2019 : 1.2 หมื่นล้านบาท
อัตราการเติบโตของบริษัทเฉลี่ย 3 ปีที่ผ่านมา : 53%
เราขอแถมอีก 2 บริษัทเทคโนโลยี ที่เรามองว่า น่าสนใจมากกัน
6. บริษัท Veeva Systems Inc-Class
อัตราส่วนแบ่งการลงทุนของพอร์ต : 5.03%
บริษัทเกี่ยวกับ : แพลตฟอร์มการบริการลูกค้า(CRM)ด้วยระบบคลาวด์
มูลค่าปัจจุบันของบริษัท : 1.2 ล้านล้านบาท
P/E Ratio : 138 เท่า
รายได้บริษัทปี 2019 : 2.6 หมื่นล้านบาท
อัตราการเติบโตของบริษัทเฉลี่ย 3 ปีที่ผ่านมา : 25%
7. บริษัท Spotify Technology S.A.
อัตราส่วนแบ่งการลงทุนของพอร์ต : 5.02%
บริษัทเกี่ยวกับ : การให้บริการสื่อเพลงและพอดแคสต์
มูลค่าปัจจุบันของบริษัท : 1.8 ล้านล้านบาท
P/E Ratio : N/A
รายได้บริษัทปี 2019 : 2.3 แสนล้านบาท
อัตราการเติบโตของบริษัทเฉลี่ย 2 ปีที่ผ่านมา : 10%
จบแล้วจ้าเพื่อนๆ
พอจะเห็นศักยภาพของเหล่าบริษัทที่เล่นกับนวัตกรรม เทคโนโลยีกันเพิ่มมากขึ้นไหมเอ่ย ?
ยกตัวอย่างบริษัทที่เป็น Megatrends ของเทคโนโลยี
- บริษัทที่ทำเทคโนโลยีแพลตฟอร์มขายของออนไลน์
- บริษัทที่มีการใช้เทคโนโลยีคลาวด์
- บริษัทกลุ่ม SaaS
สิ่งที่ Morgan Stanley มองเห็น รวมถึงกสิกรกองทุนต่างประเทศที่ลงทุนในหุ้นสหรัฐอเมริกาเนี่ย สมัยนี้อาจจต้องจับพวกบริษัทเทค หรือบริษัทที่เล่นกับการเปลี่ยนแปลงในอนาคตของโลกซะแล้ว
ไม่แน่นะว่า ในอนาคตอันใกล้นี้ เราอาจะได้เห็นบริษัทยาที่ผลิตวัคซีนเช่น Pfizer, Moderna, Astra มาแวะเวียนให้เราเห็นแก้เลี่ยน กับบริษัทเทคโนโลยีบ้างก็ได้นะ...
ขออนุญาตเขียนคำเตือนไว้นิดนึงนะ
หมายเหตุ 1 : การลงทุนมีความเสี่ยง ผู้ลงทุนควรศึกษาข้อมูลก่อนตัดสินใจลงทุน
และบทความนี้ไม่ได้มีจุดประสงค์ชักชวนหรือชี้แนะ เพียงแค่เป็นการวิเคราะห์ในมุม
มองส่วนบุคคลเท่านั้น
หมายเหตุ 2 : อัตราส่วนการลงทุนของพอร์ตอ้างอิงจาก Morgan Stanley ณ วันที่ 31 ตุลาคม 2020
และข้อมูลเกี่ยวกับมูลค่าบริษัทและ P/E ณ วันที่ 5 ธันวาคม 2020
References:
- 26
โฆษณา
- ดาวน์โหลดแอปพลิเคชัน
- © 2024 Blockdit
