[หนีดอย] #รีวิว ETF ตอนที่ 2 KGRN | by หนีดอย ETF ที่เน้นลงทุนในประเทศจีน ที่เป็นมิตรกับสิ่งแวดล้อม ไม่ว่าจะเป็นพลังงานทางเลือก การจัดการน้ำ หรือสิ่งปลูกสร้างประหยัดพลังงาน และยานยนต์ไฟฟ้า "KraneShares MSCI Ch

สำรวจ
ลงทุน
คำถาม

มีบัญชีอยู่แล้ว?หรือ

•

25 มิ.ย. 2021 เวลา 08:10 • หุ้น & เศรษฐกิจ

#รีวิว ETF ตอนที่ 2 KGRN | by หนีดอย

ETF ที่เน้นลงทุนในประเทศจีน ที่เป็นมิตรกับสิ่งแวดล้อม ไม่ว่าจะเป็นพลังงานทางเลือก การจัดการน้ำ หรือสิ่งปลูกสร้างประหยัดพลังงาน และยานยนต์ไฟฟ้า

"KraneShares MSCI China Clean Technology Index ETF"

💭หลังจากหุ้นเทคฯจีน ถูกกดดันหลายๆช่องทาง ไม่ว่าจะเป็นสงครามการค้าระหว่างสหรัฐและจีน มาตรการการควบคุมบริษัทจากทางการจีน ทำให้หุ้นเทคฯจีนที่เคยทำผลตอบแทนตั้งแต่ปลายปีที่แล้วยันถึงต้นปี ตอนนี้กลายเป็นถูกกดดันอย่างหนัก แต่มีกลุ่มหนึ่งของจีนที่ผลตอบแทนโตสวนทางกับกลุ่มเทคฯจีน นั่นก็คือ กลุ่มพลังงานทางเลือกนั่นเอง...

💭กราฟแสดง Past Performance ราวๆ 1 ปี ตั้งแต่ 27 ก.ค. 2020 ระหว่างดัชนี HangSeng Tech (สีส้ม) กับ KGRN (สีฟ้า) แสดงถึงผลตอบแทนที่ฉีกออกไปอย่างมีนัยยะสำคัญ ระหว่าง +17% กับ +86% ตามลำดับ

HSTECH VS KGRN : 27 JUL 2020 - 21 JUN 2021

💭มาดูในส่วนกราฟของ KGRN (รูปด้านล่าง) จะพบว่าช่วงกุมภาพันธ์ กับ ช่วงพฤษภาคม ที่มีการปรับฐานของตลาดหุ้นทั่วโลก ซึ่ง KGRN ก็โดนกระทบเช่นกัน แต่สุดท้ายก็ฟื้นกลับมาได้ โดยกราฟรายสัปดาห์แท่งเทียนสามารถยืนได้เหนือเส้นค่าเฉลี่ย 25 สัปดาห์ซึ่งนับว่าน่าสนใจครับ ในขณะที่หุ้นเทคโนโลยีจีน หรือ ในสหรัฐบางตัวยังกลับมายืนไม่ได้เลยนับจากการที่มีการปรับฐาน โดยเราจะเห็นว่ายังมี Upside ที่สามารถไปทดสอบ High เดิมได้ อีกราวๆ เกือบ 20% โดยประมาณครับ หากนับจากราคาปัจจุบันที่ 46.56 USD ในบทความนี้

KGRN : 21 JUN 2021

💭แต่ข้อมูลข้างต้นมันคืออดีต ซึ่งไม่การันตีอนาคตแต่อย่างใด ว่าแต่ แล้วหากดูปัจจัยพื้นฐานกลุ่มนี้ในประเทศจีน หรือหลักการลงทุนใน ETF นี้จะเป็นอย่างไร ลองดูเนื้อหาต่อไปนับจากนี้ประกอบการตัดสินใจดูครับ

💭ภาพรวมใหญ่จากจีน ที่ทำให้การลงทุนในพลังงานสะอาดจีนน่าสนใจมี 2 ประเด็นหลัก คือ

1. รัฐบาลจีนตั้งเป้าเป็นประเทศปลอดคาร์บอนภายในปี 2060 ซึ่งทำให้มีการลงทุนและสนับสนุนบริษัททั้งหมดที่เกี่ยวข้องเพื่อให้บรรลุเป้าหมาย ซึ่งปัจจุบันจีนจัดเป็นผู้นำโลกในแง่ขีดความสามารถในการผลิตพลังงานทดแทนโดยมีสัดส่วนราวๆ 31% ของทั้งโลก

การจัดอันดับความสามารถผลิตไฟฟ้าจากพลังงานทดแทนของจีน

ขีดความสามารถของจีนที่เพิ่มขึ้นเรื่อยๆในแต่ละปีของการขยายกำลังการผลิตไฟฟ้า

2. การเจริญเติบโตของเศรษฐกิจภายในประเทศจีน ที่กำลังจะก้าวมาเป็นผู้นำเบอร์ 1 ของโลกในอนาคต

💭นอกจากนี้ ตลาดยานยนต์จัดเป็นตลาดที่มีมูลค่าสูงมาก ยิ่งหากเป็นยานยนต์ไฟฟ้าที่รัฐบาลให้การสนับสนุน มีระบบโครงสร้างพื้นฐานที่ดี ไม่ว่าจะเป็นแท่นชาร์จแบตเตอรี่รถยนต์ หรือ สถานีเปลี่ยนแบตเตอรี่ที่กระจายตามจุดต่างๆ อย่างเพียงพอ รวมไปถึงที่รัฐบาลยังมีนโยบายเอื้อประโยชน์อย่างมากให้กับประชาชนที่ใช้รถยนต์ไฟฟ้า ทำให้ยอดขายยานยนต์ไฟฟ้าเติบโตได้อย่างก้าวกระโดดในประเทศจีน

💭5 Themes สำคัญที่ ETF นี้ลงทุน

💭มาดู Top 10 Holdings กันนะครับว่า ETF ตัวนี้เน้นอะไรบ้าง

1. NIO : บริษัทยานยนต์ไฟฟ้าของจีน ที่มีบริการ battery as a service (BaaS)

2. BYD : บริษัทผู้ผลิตแบตเตอรี่และรถยนต์ไฟฟ้ารายใหญ่ของจีน

3. XPENG : บริษัทยานยนต์ไฟฟ้าของจีน ที่ยอดขายโตระเบิด

4. LI AUTO : บริษัทยานยนต์ไฟฟ้าของจีน ที่น่าจับตามอง

5. CONTEMPORARY : หนึ่งในผู้ผลิตแบตเตอรี่รถยนต์ไฟฟ้าที่ใหญ่ที่สุดในโลก

6. XINYI SOLAR : จำหน่ายผลิตภัณฑ์ด้านพลังงานทดแทน โดยผลิต Solar Glass ประเภทต่างๆ และอื่นๆที่เกี่ยวข้อง

7. CHINA LONGYUAN : ผู้นำด้านพลังงานลมของประเทศจีน

8. LONGI GREEN :ผู้นำด้านการผลิตโซลาร์เซลล์โมโนคริสตัลไลน์ โมดูล และแผ่นเวเฟอร์

9. SHIMAO GROUP HOLDINGS : หนึ่งในบริษัทพัฒนาอสังหาริมทรัพย์ในจีนในโครงการที่อยู่อาศัยขนาดใหญ่โรงแรมและอาคารพาณิชย์อื่น ๆ ในทำเลชั้นนำ

10.ZHUZHOU CRRC TIMES : บริษัทที่ให้บริการเกี่ยวกับ Infrastructure อย่างระบบรางรถไฟ อุปกรณ์เครื่องมือที่เกี่ยวกับรถไฟและราง รวมไปถึงพลังงานสะอาด

Portfolio Breakdown as of 28 May 2021

💭ลองเปรียบเทียบกับ ETF : Green Energy อื่นๆ ดังนี้ PBW, ICLN และ TAN

จะพบว่า ผลตอบแทน 1 ปีย้อนหลัง KGRN เกาะกลุ่มอยู่กับ ETF ที่นำมาเปรียบเทียบ โดยอยู่อันดับที่ 3 = +121 % ขณะที่ อันดับที่ 1 คือ TAN = +133%

เปรียบเทียบผลตอบแทน 1 ปีย้อนหลังของ KGRN กับ PBW, ICLN และ TAN

💭หากมาดู ผลตอบแทนตั้งแต่ต้นปี 2021 จะพบว่า ทั้ง 3 ETF เปรียบเทียบ ผลตอบแทนติดลบกันทั้งหมด โดยติดลบไปมากถึง 20% จะมีเพียง KGRN ที่ยังเป็นบวกได้ คือ +5.4%

เปรียบเทียบผลตอบแทนตั้งแต่ต้นปี 2021 ของ KGRN กับ PBW, ICLN และ TAN

💭ลองมาเปรียบเทียบกับ ETF ของจีนที่เป็น Green Energy อย่าง Global X China Clean Energy ETF (9809) แบบ 1 ปีย้อนหลัง ก็จะพบว่า KGRN ทำผลตอบแทนได้ดีกว่าตลอดช่วงระยะเวลาที่ผ่านมาครับ โดยสุดท้าย KGRN +123% ขณะที่ 9809 +111%

เปรียบเทียบผลตอบแทน 1 ปีย้อนหลังของ KGRN กับ 9809.HK

💭ความเสี่ยงของ ETF : KGRN

1. กระจุกกลุ่มอุตสาหกรรม

2. กระจุกแต่ในประเทศจีน แม้หุ้นหลายๆตัวอาจมียอดขายในต่างประเทศ แต่ก็เป็นสัดส่วนที่จัดว่าเป็นส่วนน้อย

3. ขาดทุนอัตราแลกเปลี่ยนจากการลงทุนต่างประเทศได้

4. ภาวะเศรษฐกิจที่อาจส่งผลโดยภาพรวมทั้งตลาดและ ETF นี้ได้

5. ปัจจัยทางการเมืองภายในประเทศที่อาจเปลี่ยนแปลงได้

💭สรุปข้อมูลพื้นฐานของ ETF : KGRN

1. Inception Date : 10/12/2017

2. AUM : $172,956,338

3. Total Annual Fund Operating Expense : 0.79%

💭เราจะซื้อ ETF ตัวนี้ได้จากที่ไหนบ้าง

1. กองทุนรวมต่างประเทศ -> P-CGREEN

2. Jitta -> ผ่าน Jitta Wealth | https://jittawealth.com/thematic/CHINA-CLEAN-ENERGY

3. เปิดโบรกเกอร์ที่สามารถซื้อขายหลักทรัพย์ในต่างประเทศได้ -> ทั้งของในไทยเอง หรือของต่างประเทศโดยตรง

💭และนี่ก็น่าจะเป็น ETF ที่น่าสนใจ สำหรับใครที่ชื่นชอบการลงทุนแบบรักษ์โลก ที่ครอบคลุมทุกภาคส่วนสำคัญของประเทศจีน โดยสามารถจัดเป็น Satellite port ได้ ซึ่งเป็น ETF ที่เหมาะกับการถือลงทุนระยะยาวๆ แบบถึงปี 2060 ก็ยังได้