Backtesting
บ่อยครั้งมักจะเจอคำถามที่ว่า
"หุ้นตัวนี้ถือยาวได้หรือเปล่า?"
เป็นคำถามที่ตอบยากมากๆครับ โดยส่วนตัวคิดว่าการที่เราจะถือหุ้นยาวๆไปเรื่อยๆ คงไม่ใช่แค่ไปจิ้มหุ้นมาสักตัวสองตัวแล้วก็ซื้อมาถือไว้...😅
มันคงไม่ได้ง่ายแบบนี้ คงจะต้องมีอะไรที่ยากกว่านั้นเยอะ เช่นต้องทำความเข้าใจในตัวธุรกิจ อ่านงบการเงินเป็น คอยติดตามผลงานของบริษัทอย่างสม่ำเสมอ หรืออาจจะต้องทนกับความผันผวนของราคาให้ได้ ถ้าเข้าใจแล้วว่าเป็นหุ้นดีก็ต้องกล้าซื้อเพิ่มในยามที่ราคาหุ้นย่อตัวลงมาเยอะโดยไม่กระทบกับพื้นฐานของบริษัท อะไรประมาณนี้...
ยังไงการฝากชีวิตไว้กับสินทรัพย์เสี่ยงก็ยังมีความเสี่ยงสำหรับนักลงทุนรายย่อย ดังคำกล่าวที่ว่า "การลงทุนมีความเสี่ยง แต่การถือหุ้นเอาไว้ยาวๆอาจจะเสี่ยงมากกว่า" โดยเฉพาะยุคสมัยที่ตลาดหุ้นกลายเป็น Money Game
ถ้าบังเอิญไปฝากชีวิตไว้กับหุ้นผิดตัวก็อาจจะหมดตัวได้...😰
ก่อนที่จะฝากเงินของเราไว้ยาวๆกับหุ้นสักตัวอาจจะต้องทำการ Backtesting ดูผลงานย้อนหลังที่ผ่านมาของหุ้นตัวนั้นก่อน เอาอดีตมาพยากรณ์อนาคต อย่างน้อยก็น่าจะช่วยลดความเสี่ยงจากหนักเป็นเบาได้บ้างนะครับ...😆
ในโปรแกรม Streaming จะมีเครื่องมือ Backtesting หุ้นทุกตัวได้ อยู่ที่เมนู DCA Order
เพื่อเป็นข้อมูลประกอบการตัดสินใจลงทุน ว่าหากเราลงทุนในหุ้นที่เลือกนี้ โดยลงทุนสม่ำเสมอแบบ DCA ตั้งแต่ในอดีตจนถึงตอนนี้จะกำไร หรือ ขาดทุนเท่าไหร่ ทั้งนี้สามารถเรียกดูข้อมูลจำลองย้อนหลังได้ 4 รูปแบบ คือ ตั้งแต่ต้นปีมาถึงปัจจุบัน (YTD) , ย้อนหลัง 1 ปี , ย้อนหลัง 3 ปี หรือ ย้อนหลัง 5 ปี
จากภาพตัวอย่างด้านล่าง เป็นการเปรียบเทียบการลงทุนระหว่างหุ้น 2 ตัว ที่อยู่คนละ Sector กัน โดยใช้หลักการลงทุนแบบ DCA คือลงทุนซื้อหุ้นเดือนละ 1 ครั้ง ด้วยเงิน 8,000 บาท ทุกเดือน ตั้งแต่ต้นปีจนถึงปัจจุบัน (YTD) ลองเปรียบเทียบดูว่าหุ้นตัวไหนจะให้ผลตอบแทนมากน้อยเท่าไหร่?
ลองดูอีกตัวอย่างนึงครับ กับหุ้น 2 ตัวเดิม แต่คราวนี้ลองย้อนหลังกลับไปสัก 3 ปี (อันที่จริงถ้ายิ่งย้อนหลังไปหลายๆปีอาจจะช่วยให้มองภาพการเติบโตหรือความแข็งแกร่งของบริษัทได้ดีมากขึ้น)
อนาคตเราไม่สามารถรู้ได้ แต่อดีตเราสามารถขุดคุ้ยได้...😆
เหมือนอย่างหุ้น SCC ที่เข้าตลาดมาตั้งแต่ตลาดหลักทรัพย์เปิดทำการวันแรกเมื่อวันที่ 30 เมษายน 2518 ราคาปิดวันนั้นอยู่ที่ 1.13 บาท
แต่ถ้าใครเพิ่งเริ่มเข้ามาลงทุนหุ้นตัวนี้เมื่อ 3 ปีที่แล้ว ถ้าจะทำ DCA เดือนละ 100 หุ้น ก็จะต้องใช้เงินลงทุนเดือนละประมาณ 40,000 บาท
ลองทำ Backtesting ดูจะพบว่า จาก 3ปี ที่ผ่านมาจนถึงปัจจุบัน (31/8/2020-31/7/2023) จะพบว่ามีผลตอบแทนติดลบอยู่ -8.49%
และถึงแม้ว่าจะได้รับเงินปันผลตอบแทนกลับมา แต่หักลบกันแล้วภาพรวมก็ยังขาดทุนอยู่
หุ้นที่เคยให้ส่วนต่างราคาที่ดี จ่ายเงินปันผลดีในอดีต แต่พอรายได้ลด กำไรลด เงินปันผลจ่ายน้อยลง ทุกอย่างก็จะสะท้อนมาที่ราคาหุ้นในปัจจุบัน
อย่างไรก็ตาม... ผลการทดสอบย้อนหลังในอดีต ไม่ได้เป็นสิ่งยืนยันผลตอบแทนในอนาคตได้ เป็นเพียงข้อมูลประกอบการตัดสินใจเท่านั้น
ทุกอย่างขึ้นอยู่กับตัวเรา ที่ต้องขยันหาความรู้ให้เข้าใจกิจการที่เราจะลงทุนและติดตามอย่างต่อเนื่องครับ.
โฆษณา
- ดาวน์โหลดแอปพลิเคชัน
- © 2024 Blockdit
